建立交易系统的大致过程

我敢打赌，99%尝试建立交易系统的人，第一步就走错了。

他们会打开行情软件，开始兴致勃勃地组合各种技术指标：MACD 金叉，叠一个RSI 不能超买，再加一条均线 做支撑。就像在玩乐高积木，看起来很酷，也很有逻辑。

而这，恰恰是通往稳定亏损最快的路。

我为什么这么说？因为我曾经就是这么干的。我把我用MACD、KDJ和布林带攒出来的东西，命名为“三位一体突击系统”。我还找了一段完美配合的牛市行情，做了复盘，收益率高得吓人。

结果，等把真实的资金投进去，市场风格一变，从单边上涨变成了高位震荡，就开始被来回打脸。

在那段痛苦的时间里，我终于想明白了一件事。我那不叫交易系统，那只是一堆从不同说明书上抄来的零件，被我强行拼凑在一起的“缝合怪”。它没有灵魂。

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所以，如果你想建立一个真正能稳定盈利的交易系统，请你忘掉所有指标，忘掉所有规则，先坐下来，用一句话回答下面这个，价值百万的问题：

你的阿尔法 （Alpha ）是什么？在这场零和甚至负和的游戏里，你凭什么能从别人口袋里，把钱赚到你的口袋里？

是因为你比别人更懂公司的基本面？还是你比别人更能忍受趋势 中的回撤？是你比别人更快地获取了信息？还是你对某一种K线形态的理解，达到了肌肉记忆的程度？

这个问题的答案，就是你交易系统的灵魂。你必须先找到这个灵魂，然后才能为它构建肉体。

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当你找到了这个答案，哪怕它很模糊，真正的构建过程才算开始。它分为五步：

第一步：定义你的交易“世界观”。这就是确立你的Alpha。比如，我的世界观是“市场在大部分时间是无效的，但趋势一旦形成，会超乎所有人的想象”。那么我的Alpha就来自于对趋势的识别和追随。

第二步：将你的世界观“翻译”成规则。现在才到了谈论规则的时候。基于我的世界观，我的入场规则可能是“价格有效突破前期高点”，我的出场规则是“价格跌破某个关键的移动平均线”。你看，所有的规则，都是为你的核心Alpha服务的。

第三步：在历史的“审判庭”上拷问你的规则。这就是回测 。回测的目的，不是为了找一段漂亮的行情来证明自己多牛逼，而是要专门找那些最难受、最极端的行情，比如股灾、漫长的熊市、剧烈的震荡，看看你的系统会不会死。你要关注的不是收益率，而是最大回撤——它决定了你心理上能否承受。以及夏普比率 ——它决定了你承受的每一份风险，是否换来了足够的回报。

第四步：设计你的“油门和刹车”。这就是仓位管理。一个胜率60%的系统，如果每次亏损都用重仓，盈利都用轻仓，最终结果一定是亏钱。凯利公式很复杂，但你可以先从一个简单的原则开始：确保任何一次单笔亏损，都不会超过你总资金的2%。这是你能在市场上活下去的铁律。

第五步：让自己成为系统最可靠的“零件”。这就是执行与复盘。再完美的系统，如果你因为恐惧和贪婪而无法执行，那它就是一堆垃圾。坚持写交易日志，把你每一次没有遵守规则的交易都记录下来，反复看，直到你对规则的敬畏，超过对盈亏的波动。

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从我放弃拼接指标，开始日复一日地思考我的Alpha那天起，我的交易才真正走上了一条稳定、向上，但又极其孤独的道路。

因为一个真正属于你的交易系统，你不可能从任何书上或任何人那里找到。

它不是你从外界找到的工具，而是你从自己的内心，一刀一刀雕刻出来的铠甲。

参考：

意外测评了一个号称10年赚翻158倍的通达信指标，结果被惊到了，这还是我认识的通达信吗？

都说交易系统越简单越好，甚至简单到令人不敢置信，能举例详细说明吗？