阿明观察

资本+技术，双向驱动，有着国内规模化的存储芯片垫底，不管什么时候IPO或不IPO，长江存储的未来都可期可待。此次融资可能用于加速技术升级，如更高层数NAND研发，以及产能扩充，应对AI、数据中心等领域激增的存储需求。今天我看到长江存储的母公司，即长江存储科技控股有限责任公司（长控集团）近期获得94.38亿元融资，其中包括养元饮品控股的泉泓投资出资16亿元，持股0.99%。此外，长控集团旗下武汉新芯正在IPO进程中，宏茂微电子等子公司业务涵盖封装测试等领域，融资或为子公司提供资金支持，完善产业链布局。

此前，英伟达主要提供GPU硬件，但通过收购Lepton AI（一家提供AI云服务及算力租赁的平台），其业务延伸至芯片设计、服务器组装、算力租赁等环节，形成“芯片+软件+服务”的闭环，与亚马逊、谷歌等云服务巨头直接竞争。此前，我记得黄仁勋多次强调英伟达转型为“算法与基础设施公司”，而Lepton AI创始团队（贾扬清、白俊杰）在深度学习框架（如Caffe、PyTorch）和AI基础设施领域的经验，正是英伟达补齐软件短板的战略资源。英伟达收购Lepton AI的战略意图，很明显，就是要垂直整合与供应链控制。

全球AI十大新闻摘要:（1）自研2900亿参数大模型，蚂蚁集团后来居上（2）百度无代码开发平台“秒哒”上线，真实现人人皆可程序员了吗？（3）“南小宁”开启AI+人社融合创新时代，东软融智战略再进一步（4）微软张江实验室疑似关闭，全球性调整在所难免（5）切入具身智能，京东为什么现在也铆足了干劲？（6）为AI未来而押宝数十亿元，美团正式公布AI三大战略（7）李开复为什么老是拿着DeepSeek说自己好？零一万物到底有什么好？（8）员工仅20人，传英伟达出价数亿美元拟收购贾扬清AI

但聪明的用户还是喜欢硬件和软件分开采购，就像自家住房装修，选择装修公司的全包一体化方案，费用必然不菲，假如你有时间和能力分别分包，费用自然下来了，同时更为个性化。林子大了，总有人过来摘现成的果子。读完顾阳的文章，我感觉这一切的变革还是源自算法的普惠，DeepSeek等大模型创新公司只是在算法普惠进程上出现的亮点，闪耀着AI普惠价值，从而让更多行业明白了AI时代真正到来了，不管你承认不承认，不管你直接用不用AI，AI时代的滚滚车轮碾压之下，百行百业的变革在所难免，包括了像阿明所在的科技新媒体领域的编辑行当。

2024年10月，国内主流自主品牌新能源汽车渗透率达到74.6%，而合资品牌新能源汽车渗透率仅为6.2%。在这17家合资车企中，前11月同比下滑超30%的有3家，分别是上汽通用、北京现代和东风标致。同比下滑超20%的合资车企有3家，分别是广汽本田、东风本田和东风雪铁龙，前11月的下滑幅度分别达到27.03%、28.49%和29.73%。同时，时代财经统计了17家合资车企的销量成绩，发现截至11月底，这17家合资车企的销量均为负增长。同比下滑在10%以下的合资车企数量是6家，较去年同期增加1家。

此外，作为全球排名第二的云厂商，微软需要大量的高性能GPU来支持其云计算服务，如Azure，以及AI研究和开发。英伟达的GPU在数据中心GPU市场中占据主导地位，拥有92%的市场份额，这使得微软等大型科技公司更倾向于选择英伟达的产品以满足其高性能计算需求。微软作为AI领域的重要参与者，需要大量的AI芯片来支持其AI项目和服务，而英伟达提供了市场上最先进的AI芯片。成为英伟达最大客户，也是真金白银的付出，据传在2024年微软已经购买48.5万块 Hopper芯片，占营收的20%。

不仅如此，华为技术创新能力也很突出，已经推出了多款具有先进技术的全以太网交换机产品，如CloudEngine 6800系列交换机，这是面向数据中心推出的新一代高性能、高密度、低时延10GE/25GE以太网交换机。需要注意的是，ODM原始设备制造商直销继续成为占数据中心细分市场比重越来越大的一块，同比猛增56.5%，占到以太网交换机数据中心细分市场收入的119.4%。其实，据IDC数据显示，在去年，华为在全球以太网交换机市场中占据市场份额达到9.4%，位列全球前五。新华三（H3C），市场占比2.4%

回顾一下，你可能会发现Oracle对硬件公司的收购是真爱，也是珍爱，珍惜每一次硬件收购，将被收购公司完全融入Oracle公司，从此让被收购硬件公司衣食无忧，安安逸逸地过着Oracle一样的美好生活。这笔债务将于2026年6月到期，如果在2027 年1月之前行使选择权以获得额外股权，Oracle将获得Ampere的控制权，并将其业绩与Oracle的运营业绩整合在一起。想一想Sun公司，并入Oracle之后的命运如何，那么Oracle一旦获得了Ampere的绝对控制权后，Ampere公司的命运又将会怎样？

3nm工艺芯片的流片成功，将为小米的旗舰手机带来更长的电池续航时间、更流畅的多任务处理能力和更高的性能表现，从而在激烈的市场竞争中占据有利位置。自2017年推出首款澎湃S1芯片以来，小米陆续发布了多款自研芯片，如影像芯片C1、电源管理芯片P1和G1等，逐步构建起自己的“芯”生态。在雷军的强烈支持下，小米很早就拥有一支强大的研发团队，不断在芯片设计领域进行创新和突破。面对未来智能设备市场，小米的3nm芯片不仅用于手机，还可能应用于其他智能设备，如电视、物联网设备等，这显示了小米富有前瞻的战略深远布局。

第三代DPU Pensando系列的Salina采用5nm工艺打造，比上一代性能高两倍，同时与英伟达的BlueField 4一样也支持800G网络，Salina最高支持800G（400G*2）网络，这与AI数据中心网络演进是完全匹配的。在性能方面，并且Salina支持完全可编程，具备相当的灵活性。虽然Pensando不是AMD原创，而是2022年4月AMD斥资19亿美元购买的DPU厂商，但是Pensando在AMD大战略的光照下，似乎日益强壮起来，就如搞健身的我一样，吃了神秘的蛋白粉，肌肉嘎嘎鼓了起来。

上半年研发投入达到8.2亿元，同比增长22.4%，这自然有助于长电科技在技术创新和产品开发上保持竞争力。另一方面业务收入也高速增长，长电科技的通讯电子、运算电子、消费电子业务收入同比分别实现了48%、23%和33%的增长，这在业内处于增长高位。有全球视野才有未来。在全球市场和客户合作上，长电科技积极进行技术合作并提供产业链支持，在全球范围内早已建立业务机构，并与客户保持紧密合作。长电科技在战略项目推进过程中，着力重点落地，提升数字化智能制造水平，包括先进封装新厂房长电微电子项目实现设备进场等。

在有人质疑科大讯飞大模型是创新还是包袱时，阿明看到了科大讯飞在大模型领域的进取，并在大模型应用落地方面展现出了领先能力，其星火大模型在教育、医疗、能源、汽车、家电、机器人等多个重要领域市场份额位居第一，并且讯飞星火APP在安卓端的下载量达到了1.4亿次。截至2024年7月7日，科大讯飞的总市值为952亿元人民币，在安徽省内上市企业中排名第四。科大讯飞自曝净利润较上年同期下降原因主要是，2024年上半年在大模型研发以及核心技术自主可控和产业链可控，以及大模型产业落地拓展等方面，新增投入超过6.5亿元。

科技裁员潮来袭，而备受业内关注的科技企业中以美国科技企业裁员最令人关注，其次是欧洲的科技企业，再次就是加拿大的科技企业。从2024年1月到目前为止，摆在科技企业面前最大的挑战就是裁员还是不裁员。17）DocuSign计划裁员400人。21）皮克斯Pixar计划裁员175人。23）SiriusXM计划裁员160人。13）TikTok计划裁员1000人。22）Discord计划裁员170人。19）Bumble计划裁员350人。4）戴尔科技集团裁员12500人。14）eBay计划裁员1000人。

卖得好还得技术好产品好才好，海光的芯片技术实力也在不断提升，海光信息在芯片研发方面持续投入，不断提升产品性能和技术水平。最近我看到了海光信息发布的2024年上半年业绩预增公告显示，预计2024年半年度实现营收35.8亿元到39.2亿元，与上年同期相比将增加9.68亿元到13.08亿元，同比增长37.08%到50.09%。科技明说分析指出，最大原因在于国内的通用计算市场发展不错，基于海光信息的芯片，制造的服务器、存储产品也备受瞩目。国产芯片崛起，海光的上升势头才刚刚开始，精彩还在后头，值得持续关注。

科技明说进一步分析来看，技术领先与市场地位让SK海力士掌握了一定话语权，其在HBM技术方面处于全球领先地位，并且是英伟达等大公司的主力供应商，这使得其产品需求量大，自然产能供不应求。尽管如此，但SK海力士通过与全球合作伙伴的战略合作以及对关键生产设施的投资，如在美国印第安纳州建设新的生产基地，确保了其产品的市场供应和客户关系。众所周知，AI与高性能计算需求增长迅猛，这对高速、大容量存储的需求急剧上升，HBM作为满足这些需求的关键技术，其全球市场规模正在快速扩大。专注科技公司分析，用数据说话，带你看懂科技。

专注科技公司分析，用数据说话，带你看懂科技。本文和作者回复仅代表个人观点，不构成任何投资建议。

并且需要注意的是，在2023年初2月份左右，英伟达推出了一项新的AI云服务，允许用户在云端访问DGX AI超算，这个服务由英伟达直接向客户提供，并托管在Oracle云、Microsoft Azure、Google云平台及其他品牌的云上。其实，在软件方面，英伟达依然拥有强大的团队与能力，据业内朋友之前介绍，每个月都可以看到英伟达在GPU相关软件领域的新功能或新特性更新，这样的创新速度让许多专业的软件公司看到都吃惊乍舌。如此说来，英伟达的净利润还不够高，还不算突出，还需要再加一把力么？

IBM之前制订了跨度到2033年量子计算研究蓝图，有了这些新的技术突破，再加上量子计算硬件、软件等方面的互为促进创新，使得IBM Quantum发展路线图变得越来越清晰了，也越来越接接地气了，也让大规模量子计算的应用在未来成为可能，而不只是存在科研实验室里的纸上谈“量子”。首次推出的IBM Quantum Heron，是最新系列的量子处理器，为当前IBM Quantum处理器中性能最高、错误率最低的量子处理器。当然，纸上谈兵的量子计算，如何早日真的落到实处，这将是全球量子计算领域长期的追求目标。

20年2000亿美元，看到有消息说三星电子将投资美国建立11座芯片工厂，从而积极支持美国的芯片制造战略。业内人士评论说，财大气粗的样子真好看，下一步落实才是重点。

▼▼▼【科技明说 | 阿明观察】9月9日，上交所披露科创板上市委2021年第66次审议会议结果：旷视科技首发过会。据旷视科技9月2日更新的招股书（上会稿）显示，旷视科技此次预计募集发行2.53亿份CDR（存托凭证），拟募集资金超过了60亿元。为此，AI四小龙已经有两个公司顺利过会，云从科技和旷视科技。作为AI四小龙的旷视科技，近年来的发展也非常有自己的特色。从营收和利润表现来看，招股书显示旷视科技年营收：2017年、2018年、2019年、2020年分别为3亿元、8....

▼▼▼【每日明说 | 阿明独家分析】业内消息称，三星(Samsung Electronics)已通知客户将提高芯片代工价格。从三星计划将代工价格提高15%-20%的消息看出，全球芯片涨价潮一波未平一波又起。前些天台积电宣布了即将上调20%的芯片代工价格。当然涨价的芯片厂商不仅有三星、台积电，全球众多芯片大厂都在不同程度地上调芯片价格，芯片价格的上涨成为持续挺长时间的热点话题。当然这主要也是来自于芯片缺货带来的压力，与此同时，芯片供应链相关成本也在涨价，从而拉动了芯片厂商的整体...

▼▼▼【每日明说 | 阿明独家分析】我看小米造车和华为造车完全不一样概念，华为只是做相关电动汽车领域的智能系统供应商，但小米真的会像造手机一样造自己小米品牌汽车。小米官方微博消息，9月1日，小米汽车有限公司正式完成了工商注册。据国际企业信用信息公示系统的公开信息显示，其注册地址为北京市北京经济技术开发区科创十街小米产业园附近，小米集团董事长兼CEO雷军亲自出任法人代表。小米汽车有限公司注册资金为100亿元人民币。小米官方发言人微博称，小米宣布造车至今的5个月，小米汽车...

25家科技企业捐赠总额已超13亿元！▼▼▼【全球财经观察 | 新闻速递】科技公司积极驰援河南，到7月26日发稿为止，已经有25家科技企业捐赠灾区，并积极支持灾区救灾与恢复。他们分别是：腾讯公益慈善基金会美团公益基金会工业富联(富士康科技集团)拼多多支付宝公益基金会（蚂蚁集团）阿里巴巴公益基金会滴滴公益基金会字节跳动公益基金会百度基金会马云公益基金会小米公益基金会OPPOvivo联想集团海康威视华为顺丰公益基金会比

千军易得，一将难求。【全球财经观察 | 新闻速递】6月25晚间，中芯国际发布了2021年第一次临时股东大会决议公告，宣布批准及确认根据2021年科创板限制性股票激励计划的条款建议，授出400,000股限制性股票予公司执行董事梁孟松博士。按照中芯国际A股6月25日收盘价59.31元计算，这400,000股股票价值2372.4万元。此前梁孟松因为蒋尚义的加入，于2020年12月向公司递交了辞职信，但是目前的这一股权激励举措，意味着中芯国际留住梁孟松应该是没有悬念了。(新闻来源：新浪、中芯国际...

感觉传统车厂未来的方向就是ODM？【全球财经观察 | 观点速递】蔚来、小鹏、理想，这几个新晋电动车厂，软件研发人员占比达到了30%以上，小鹏更是高达40%，感觉传统车厂未来的方向就是ODM。未来的汽车行业会不会成为服务器一样呢？（观点来源：谭老师）当前来看，服务器行业已经越来越集中化，并且硬件大厂商也基本固定，而推动服务器销售的潜在动力更多来自软件应用厂商的影响。如HCI软件的兴起，云计算操作系统的兴起，虚拟化软件的普及等等。由此而言，汽车行业在新能源汽车兴起的同时，更多聚焦在了汽车相...

NEWS（2021.5.10-5.16）三星电子(Samsung Electronics)和现代汽车(Hyundai Motor)决定联手应对汽车芯片短缺问题。中芯国际发布2021年第一季度业绩，收入与净利润大涨，季度营收人民币72.92亿元，季度归属于上市公司股东的净利润为10.32亿元。荣耀CEO赵明坦承前几个月压力很大，荣耀重启遭遇全球缺芯，给荣耀的供应链整合带来难度。特斯拉(Tesla)最近宣布，已在全球安装了2.5万座超级充电站，包括西藏定日县世界屋脊酒店停..

【全球云观察 | 新闻速递】3月25日，亚马逊云科技今天在北京举行媒体沟通会，首次正式发布“三驾马车，齐头并进”的中国业务战略。通过亚马逊云科技独一无二的全球优势，发挥亚马逊全球业务体系的强大支撑，并利用亚马逊的创新文化和方略，亚马逊云科技着力打造了其中国业务的“三驾马车”，包括让使用中国区域的中国客户享受到全球领先的云科技和服务以更好地深耕本地业务、海外的全球客户通过使用中国区域保持全球IT架构和体验的一致性和中国客户通过亚马逊云科技的全球基础设施和服务出海走向世界。这三驾马车互相融合、互相配合和互相

【全球财经观察 | 阿明微评】x86服务器市场的变化，阿明一直在关注，因为云计算的根基之一就是服务器。x86服务器厂商这些年的发展也很有意思，首先看资本运作带来的影响。在服务器整体市场领域，不管是因为资本组合形成新竞争力，如浪潮服务器中包括浪潮与IBM合资基于IBM Power芯片平台的浪潮商用服务器；还是因为资本合作形成新品牌如新华三，从而改变了对之前HPE服务器的统计规则，当前业内分析机构都将HPE和新华三集团（New H3C Group）作为一个服务器厂商来看待。当然浪...

[【全球财经观察 | 新闻速递】英伟达NVIDIA2021财年全年收入创下166.8亿美元的纪录，较上一财年的109.2亿美元增长53%。全年GAAP摊薄每股收益创下6.90美元的纪录，较上一财年的4.52美元增长53%。全年非GAAP摊薄每股收益为10.00美元，较上一财年的5.79美元增长73%。（新闻来源：英伟达）用数据说话·带你看懂科技公司全球科技新闻·尽在阿明微评【阿明微评】英伟达是继英特尔之后，又一个被全球业界所瞩目的芯片厂商，以差异化的竞争格局，拉...

芯片最初属于英特尔、三星等芯片大佬的垄断性优势业务。然而，随着公有云的发展迅猛，对于AI芯片、算法方面的诉求越来越高，同时对算力、网络芯片能力的要求也有了更多变化，除了与芯片大佬的常规合作之外，自造芯片，成为公有云厂商提升自身能力的重要选择之一。年度热点话题10全球公有云的芯基建，AWS、阿里云、紫光云等发力芯片创新为此，亚马逊云AWS在芯片方面的发力比较早，在2013年与芯片合作伙伴共同推出了Nitro卡，不过后来AWS收购了这家合作伙伴并不断升级提升Nitro卡的...

2020年，中国芯片进口预计将连续第三年保持在3000亿美元以上。这是中国半导体行业协会副理事长魏少军在南京举行的世界半导体大会上对外透露的惊人数字。中国在针对芯片产业发展上前前后后出台了一系列引导性政策，回望2020年，引发业内比较多讨论的包括这两条：2020年8月，国务院发布《国务院关于印发新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展若干政策的通知》(国发〔2020〕8号)，优化集成电路产业和软件产业发展环境，深化产业国际合作，提升产业创新能力和发展质量。2020年12月，财政...

【全球财经观察 | 新闻速递】#看行业#中国已经进入了一个数字社会，未来发展已经产生了根本的变化，而这些变化正是驱动产业发展的基础。当前越来越多创新，越来越多的企业变革，全是和互联、软件、计算联结在一起。东软集团董事长兼CEO刘积仁分析指出，软件还不能自动化生产这是与工业产品最大的区别。软件从艺术向工程的转变，让软件成为商品，可以大规模制造，无处不在。当软件走入汽车、飞机、火车等行业产品时，软件成为一门新的工程。从个性化生产到规模化生产，软件也就成为了商品，然后才可以无处不在。持..

阿明（Aming）微评：看到昨天的两则消息后，我觉得，为此，两大全球芯片厂商相继恢复对华为的供应，这样子的话，可以让华为上海HC大会迎来利好的消息。对于华为被芯片围困的现实，一方面，需要供应商申请获得芯片供应特批许可，但不代表所有的供货全面恢复正常；另一方面，还有三星、台积电目前未发出新的供货消息，因而还处于对华为的断供状态。实际上，三星与台积电对华为手机业务的供应更为直接，而华为手机业务已经占到华为整体业务的举足轻重的地位。来自华为财报公布的信息：2020年上半年，实现销售收入4,540亿元人..

阿明（Aming）微评：昨天我看到新闻说英伟达400亿美元收购Arm将要达成，今天看到新闻就已经官宣了。英伟达的收购速度，就如其GPU一样快。业内多位朋友指出，该收购需要各国政府审批放行，最终收购是否可以顺利完成，还需要看该收购多快可以批复放行。不过，另有业内人士分析指出，之前Nvidia收购了Mellanox，然后现在又将收购了Arm，集齐显卡/AI、网络、CPU，且都是佼佼者的，下个十年，世界是属于黄教主的了。黄仁勋，业界称老黄，63年出生于台南，72年移民美国，毕业于斯坦...

【全球存储观察|新闻速递】2020年9月4日，Panasas宣布COO Tom Shea接替Faye Pairman担任总裁兼CEO，同时还兼董事会成员。立即生效。从COO到CEO，Tom Shea算不算逆袭成功呢？其实不然。据资料显示，在很多企业，COO都被确立为最高领导人的继任人，或者作为CEO候选人接受相关测试。事实上，从COO到CEO有一个稳定的变迁过程。埃森哲对前COO的调查研究发现，1/9的COO在CEO离任一年内会成为CEO。调查还表明，半数以上的COO认为自己是“理所当然...

【全球财经观察 ｜ 新闻速递】9月4日消息，半导体产品供应商及基础设施软件解决方案供应商博通，已发布了2020财年第三财季的财报，在截至8月2日的2020财年第三财季，博通的营收为58.21亿美元，较上一财年同期的55.15亿美元增加3.06亿美元，同比增长6%。在美国通用会计准则下，博通第三财季的净利润为6.88亿美元，2019财年第三财季为7.15亿美元，减少2700万美元，同比下滑3.78%。（新闻来源：TechWeb，新浪科技）阿明（Aming）微评：能够实现新一季度的营收增..

【全球财经观察 ｜ 新闻速递】9月2日，Nvidia推出了其第二代RTX GPU系列显卡，即GeForce RTX 30系列，目前正在其称为Ampere安培架构上运行。定位从高到低依次是RTX 3090、RTX 3080和RTX 3070，其中RTX 3080国行定价5499元，美国定价售价699美元，9月17日发售，其余两款分别定于9月26日和10月上市。作为RTX30首发三剑客，特别地引发了业界的讨论。他们说这是装了风扇的手机。像不像？哈哈新的RTX卡拥有高达24GB的全新、极快的...

【全球财经观察 | 新闻速递】8月24日晚间，立讯精密发布的2020年半年度报告显示，公司上半年实现归属净利润约为25.38亿元，同比增长69.01%。数据显示，立讯精密上半年实现营业收入约为364.52亿元，同比增长70.01%；当期对应实现归属于母公司股东的净利润约为25.38亿元，同比增长69.01%。（新闻来源：立讯精密）【阿明（Aming）微评】立讯精密的主要业务包括了智能模组、系统封装工艺、智能可穿戴产品等。研发投入还是很可观，上半年达到了4540.775万元，相比2019年同.

新闻摘要：（1）8月14日华为云香港机房出现故障（2）Docker受限“实体清单”，多家中国科技企业怎么办？（3）IBM新一代Power10处理器升级采用7nm EUV芯片制造工艺（4）FOne HCI，助推富士通南大软件开启超融合新战略（5）紫光股份120亿定增获批，创新中的雪中送炭（6）Zoom在新加坡设立首个数据中心，开启东南亚新篇章（7）英伟达NVIDIA的2021财年Q2财报透露出三大关键信息（8）蚂蚁集团推动A+H双重上市计划，引发大讨论（9）敲响GDPR警钟

【全球财经观察 ｜ 新闻速递】8月14日，应用材料(Applied Materials)公布了截至2020年7月26日的2020财年第三季度。据财报数据显示，应用材料第三财季营收为44亿美元，同比增长23%；当季净利润8.41亿美元，比上年同期的5.71亿美元增加了47%。其他数据方面，按美国通用会计准则计算，应用材料第三财季毛利率为44.5%，营业收入为11.1亿美元，占净销售额的25.2%。应用材料预计，该公司第四财季调整后每股收益为1.11-1.23美元；预计第四财季净销售44至48亿美元。（