23、利用进化技术交易规则战胜买入持有策略

利用进化技术交易规则战胜买入持有策略

1. 引言

在金融交易领域，寻找能够超越“买入持有”策略的交易规则一直是研究的热点。虽然纳入风险测量似乎是一个有前景的研究方向，但本文主要聚焦于进一步探索遗传编程（GP）在进化稳健技术交易规则方面的性能。接下来将详细介绍整体方法，总结多个实验的结果，并进行总结讨论，同时提供代码获取途径以供进一步实验。

2. 进化稳健交易规则：改进的AK/BS方法

2.1 概述

所采用的方法基于Becker和Seshadri的工作（BS），而该工作又是对Allen和Karjalainen工作（AK）的改进。此方法使用标准的遗传编程（GP），函数集包含算术、布尔和关系运算符，终端集包含基本技术指标、实数和布尔常量以及实值变量（如股票价格）。

例如，一个具体的交易规则可解释为：“3个月移动平均线（MA - 3）小于下趋势线（t），且2个月移动平均线（MA - 2）小于10个月移动平均线（MA - 10），且下趋势线（t）大于前一个3个月移动平均线的第二大值（MX - 2）”。该规则评估结果为真或假，对应交易行为为：“若当前未持仓且规则结果为真，则买入；若当前持仓且规则结果为假，则卖出”。此过程假设每次买入信号出现时投资固定金额（如1000美元）。

使用的数据是标准普尔500（S & P 500）指数，包含500只固定股票的每日价格指标（开盘、收盘、最高、最低）。在考虑每周和每月交易时，一周或一个月的开盘价为该周或该月第一天的开盘价。

2.2 函数和终端集

函数集包括：与（and）、或（or）、非（not）以及关系运算符 > 和 <。使