浅谈排列组合

本文介绍了排列组合的概念,包括排列和组合的定义,并提供了相应的计算公式。通过实例解析了排列组合的意义、性质及其在数论中的广泛应用。文章还讨论了有重复元素的排列问题,为读者提供了多种解题思路和方法。

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概念:

A(nm) 表示从m个 不同 元素中 取n个 并按一定顺序排成的 不重复的 方案数 ——称之为排列
C(nm) 表示从m个 不同 元素中 取n个 不重复的 方案数 ——称之为组合

区分概念:

排列强调了“顺序”的方案数,而组合则没有
抽象直观地,
A(22)=2
C(22)=1
形象地理解,如集合{ 1,2 }{ 2,1 }是两种排列,但在组合当中只算一种

公式:

A(nm)=m(m1)(m2)...(mn+1)=m!(mn)!
C(nm)=m(m1)(m2)...(mn+1)n!=m!n!(mn)!

理解 :

排列——

对于排列的计算公式,我们可以通过掌握概念后这么理解:
m 个数摆在 n 个格子里 (其中 m>=n ),那么对于第一个格,我可以有 m 种选法,第二个格我有 m1 种选法,第三个格有 m2 种选法,对于第 n 个格,我就有 mn+1 种选法。那么根据乘法原理,因为数互不重复,故选法无重复,故公式得证

组合——

对于组合,在理解了排列后,我们可以这么理解:
我现在排列出来的方案数 tot 种里,会有多少种重复呢?显然,对于 n 个格子里任填的 n 个数,一定有 n 种排列,因为对于任意的n个数,都有 n 次重复,我们只选其中一种,故组合的答案为 tot/(n!) ,公式得证

对于排列组合的理解,一定要加深研究,在似懂非懂的情况下,多举几个例子,在头脑中形象地帮助理解并巩固记忆。

如下,

A(34)=432=24
C(34)=432/321=4

缜密想想,为什么组合会比排列少了那么多?

意义:

排列组合的有关解法在数论方面应用的很广,也是考察选手思维的一种很好的题目类型,通常要求选手熟练掌握排列组合公式,在此基础上进行扩展,如组合排列的加法,乘法,以及一些基本的性质等,再通过这些后深度的拓展结合成一道美轮美奂的数学题,有时难度并不小。

性质:

一些特殊的规定, A(mm)=m! , C(0m)=1

对于排列组合,有一些必须掌握的基本性质
如:

性质1: A(nm)=C(nm)A(nn)
证:
A(nm)=m!(mn)!C(nm)=m!n!(mn)!C(nn)=n!
C(nm)A(nn)=m!(mn)!=A(nm)

性质2: C(nm)=C(mnm)
证:
C(nm)=m!n!(mn)!C(mnm)=

<think>好的,用户想详细了解量化交易策略,包括金叉死叉、海龟策略、小市值策略等。首先,我需要逐一解释每个策略的原理和应用,确保用中文,行内公式用$...$,独立公式用$$...$$。同时,要参考用户提供的引用内容,特别是引用[1]和[2]中的策略名称和相关描述,但要注意用户之前的提问和我的回答历史,不过这次是首次询问,所以需要全面覆盖提到的策略。 开始整理每个策略: 1. **金叉死叉策略**:基于移动平均线的交叉,金叉是短线上穿长线,买入信号;死叉相反。需要解释均线计算,比如SMA或EMA,公式用LaTeX。引用中的趋势跟踪策略特点可能相关,比如买高卖更高,周期长,胜率低但盈亏比高,这些可以结合到策略特点里。 2. **海龟策略**:趋势跟踪,突破N日高点入场,ATR止损。需要提到唐奇安通道和资金管理规则,引用[2]提到的趋势跟踪特点,如风险管理、止损等。 3. **小市值策略**:选择市值小的股票,因为历史表现好。需要解释市值因子,可能涉及Fama-French三因子模型,但用户引用中未提,所以简单说明即可。 4. **多头排列回踩**:均线多头排列后回踩时买入,结合技术分析,可能需要均线排列的条件,如5日>10日>20日等。 5. **价值投资法**:基本面分析,低PE、PB,高股息。引用[1]提到大师系列价值投资法,需联系。 6. **事件驱动策略**:业绩快报、并购等事件,引用[1]中基于业绩快报的事件驱动策略,需举例说明。 7. **策略回测指标**:夏普比率、最大回撤等,引用[1]中策略回测结果指标详解,需要详细解释每个指标。 8. **配对交易**:协整关系,价差交易,引用[1]中基于协整的配对交易,可能涉及价差Z-score公式。 9. **基本面量化(Quantamental)**:结合财务数据,引用[1]中的基本面量化,需说明财务指标如ROE、营收增长等。 需要注意每个策略分点,使用中文,公式正确。例如,移动平均线用$MA_{n}$,配对交易的价差公式用$$,夏普比率用公式等。同时,生成相关问题时要覆盖策略的原理、实现、优缺点、应用场景等。 检查是否有遗漏的策略,用户提到的所有策略都已涵盖。然后确保引用标记正确,引用[1]和[2]中的相关内容适当插入,比如趋势跟踪策略的特点放在海龟策略部分,风险管理部分。最后生成相关问题,围绕每个策略的细节、比较、优化方法等。</think>### 量化交易策略详解 #### 一、金叉死叉策略 **原理**:基于移动平均线(MA)交叉信号进行交易。 - **金叉**:短期均线(如$MA_{5}$)上穿长期均线(如$MA_{20}$),视为买入信号。 - **死叉**:短期均线下穿长期均线,视为卖出信号。 **公式**: $$ MA_{n} = \frac{1}{n}\sum_{i=1}^{n} P_{i} $$ **应用**:适用于趋势行情,需结合成交量过滤虚假信号[^2]。 --- #### 二、海龟策略(Turtle Trading) **核心规则**: 1. **入场**:价格突破过去$N$日(如20日)最高点时买入。 2. **止损**:使用平均真实波幅(ATR)设定止损,例如$2 \times ATR_{14}$。 3. **加仓**:按固定比例(如1%风险)分批建仓。 **特点**:强调趋势跟踪与严格风险管理,胜率约40%-50%,依赖盈亏比取胜[^2]。 --- #### 三、小市值策略 **逻辑**:小市值股票长期表现优于大盘(如A股“小盘股效应”)。 **实现**: - 筛选市值排名后20%的股票。 - 定期调仓(如月度)以保持组合更新。 **风险**:流动性较低,波动性较高。 --- #### 四、多头排列回踩策略 **定义**:均线呈多头排列(如$MA_{5} > MA_{10} > MA_{20}$)时,价格回调至短期均线附近买入。 **数学验证**: $$ P_{t} \approx MA_{5} \quad \text{且} \quad \text{成交量萎缩} \implies \text{反弹概率高} $$ --- #### 五、价值投资法 **核心指标**: - 低市盈率($PE$)、低市净率($PB$)。 - 高股息率($D/P$)。 **量化实现**:通过财务数据筛选“低估”股票,如$PB < 1$且$ROE > 15\%$[^1]。 --- #### 六、事件驱动策略 **类型**: 1. **业绩快报**:超预期净利润增长(如$\Delta EPS > 20\%$)时买入。 2. **并购重组**:公告后分析成功率与溢价空间。 **关键点**:事件窗口期短,需快速响应[^1]。 --- #### 七、策略回测指标 1. **夏普比率**:衡量风险调整收益,$$ \text{Sharpe} = \frac{E(R_p) - R_f}{\sigma_p} $$ 2. **最大回撤**:策略历史最大亏损幅度。 3. **胜率与盈亏比**:如胜率40%,盈亏比$3:1$[^1]。 --- #### 八、配对交易(基于协整) **步骤**: 1. 选择协整性高的股票对(如$A$与$B$)。 2. 计算价差$Z_t = A_t - \beta B_t$,当$Z_t$偏离均值±2σ时反向操作。 **公式**: $$ \text{交易信号} = \frac{Z_t - \mu_z}{\sigma_z} $$ --- #### 九、基本面量化(Quantamental) **方法**: - **财务指标筛选**:如$ROE$、营收增长率、自由现金流。 - **多因子模型**:结合估值、质量、动量因子打分。 **案例**:高$ROIC$(资本回报率)且低$EV/EBITDA$的组合[^1]。 ---
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