鞍钢十倍不是梦！

老股民提示：新朋友们，这里是价值投资园地，是价值投资者交流的地方，在这里不适合希望赚大钱、做短线的朋友们。如果因为我而让你套进去，那么只能和你说一声抱歉！这不是我的本意。并希望你判断，因为只有你才能为你的人民币负责。在这里的我以及我的朋友们都是些笨蛋，一群不懂技术操作的人，如果你也愿意做个笨蛋，那么就过来参加交流吧。

在你没买进我说的股票以前，请你慎重考虑，你完全可以理解为我为了出货而招募抬轿子的人，你可千万不能上当的。

    另：近阶段，追高买进是并不理智的行为，尽可能在下跌而并没有放量的情况下买进，希望新朋友们注意。持有的老朋友们尽可以享受基金同志们抬轿子的乐趣，未来，在成交量大幅度增加（不管是上涨还是下跌）的情况下，是可以适当做一次差价的，因为一下子的上涨好像太多了。一般来说，在上证指数6000点以下应该没什么问题的。

    ※今天我没什么可说的，就翻出来一篇一年前的老帖子让朋友们看看。那时候的鞍钢连续几个月在5-6元之间徘徊，太多人的不相信，太多人的指责。我固执的认为，是金子总会发光的，哪怕是满身涂着泥巴，我相信自己的判断。

    我知道，一年前持有鞍钢的老朋友已经不多了，很多人下去看风景去了，误了火车。这是正常的，也是没什么可说的。猪哥哥说过那样的一句话：价值投资者有二个郁闷期，一个是自己看好的股票就是不愿意上涨，一个是稍许出现一点泡沫就出去了，没享受到最美好的时刻（大意），这就是炒股票。

    我希望在这里的朋友们不要因为买进、持有鞍钢赚了钱而开心，赚钱是次要的，更重要的是希望你能尽可能的掌握价值投资的方法与应有的能力，否则，你目前赚的钱不算。

    今天我请有缘人想想这个问题：为什么我当时敢于那样说？你敢想、敢说、敢相信吗？我是多么的希望你也具备那样的能力，而不是糊里糊涂（清清醒醒）的、走一步看一步的赚钱，那么，下一次的赚钱就是你自己的！

    目前的市场在逼着我提前退休了。

鞍钢价值低估系列（21）狂想曲（上）	2006-7-19 16:28:26
作者：东方博客 老股民    老股民 的个人首页 【大 中 小】
鞍钢十倍不是梦！   鞍钢是共和国钢铁工业的摇篮，是一个有着光荣历史与深厚文化底蕴的企业，在宝钢屹立于东海之滨以前，一直是行业里当之无愧的老大，就象一支实力超群战功卓著的主力部队一样鹤立鸡群，有着舍我其谁的霸气。 因种种历史原因，这只凤凰落魄了，落魄的凤凰不如鸡，一度竟到了高炉无煤可烧，还要到小兄弟邯钢那里去学习取经的地步。但王者就是王者，主力就是主力，鞍钢人有着一种永不服输的气概。在董事长刘玠的带领下，经过十多年的卧薪尝胆，苦心经营，今日的鞍钢就象凤凰浴火，再显王者之风，她承载着国人工业强国的梦想，代表着中国钢铁工业的未来。 ――摘自博友 F－22   每一个大牛股，一般都需要这个过程：邻家小女初长成――小家碧玉――大家闺秀――大众情人――举国花魁――残花败柳――名垂青史。时间二到三年。   一个真正大牛股的形成，需要天时地利人和（大盘进入牛市，行业景气度产生低位拐点，企业核心竞争力强，企业赢利高速成长性，相对低价）俱备。大牛股的概念就是在一轮上涨中上涨10到20倍。我们来看看鞍钢是否具备这些条件？   从市场环境看。我个人认为，目前的市场已经进入多头市场，将进入长期的上升通道。时间将达4－6年，目前是牛市的初级阶段，刚刚起步。鞍钢成为大牛股的第一个条件满足。   从行业景气度看。钢铁行业在05年底进入寒冷的冬天，几乎是全行业亏损，今年第二季度有点小阳春味道，目前继续在下降之中。会不会重新进入寒冷的冬天，或者是进入低迷复苏期？我的感觉现在就是钢铁行业的复苏期。随着我国经济的高速发展，随着淘汰落后过剩产能政策的强硬出台，行业景气度将逐步改善。未来的几年将进入行业景气度上升的阶段。鞍钢成为大牛股的第二个条件满足。   从鞍钢竞争力来看。通过我以前的分析，鞍钢在钢铁行业的核心竞争力将无可非议，通过在行业低迷阶段的扩张、兼并，有可能将成为我国钢铁行业的龙头老大。从丑小鸭成为白天鹅。鞍钢成为大牛股的第三个条件满足。   从赢利的持续成长性看。鞍钢在一季度市场如此低迷阶段也取得了不俗的业绩，随着西区短流程的逐渐投产，随着技术的提高，高等级产品的开发，鞍钢的业绩越来越好。哪怕是市场低迷，全行业面临亏损边缘的情况下，鞍钢照样可以每股利润超过1元并保持成长性。在一般情况下，鞍钢将保持年复合增长率30％以上。如果钢材市场转暖，那么就更加不得了。比如说鞍钢明年的钢材产量就是1600万吨，钢材价格每上涨100元（不含税），那么其中的65％就是净利润，那么就将增加每股利润0.175元。如果上涨500元，那么就增加每股利润0.876元。再加上产量的增加，07年的利润将可以达到翻一番。鞍钢成为大牛股的第四个条件满足。   真正的大牛股还是大盘的领头羊，需要盘大、有号召力，有一呼百应的王者之气，不需要概念，就需要业绩的支撑及成长性，需要经久不息的成长性，需要未来让人们憧憬的成长性。鞍钢成为大牛股的第五个条件满足。   大牛股需要超低的市盈率，才能有连续不断上涨的动力。目前鞍钢的市盈率仅仅为5倍。鞍钢成为大牛股的第六个条件满足。   从鞍钢股价的优势看。从股价来看，鞍钢目前的6元左右就没什么特别的优势，但也马马虎虎可以吧，小商品现在也不就是60元多了嘛，茅台酒不是也40多了嘛，当时的大牛股四川长虹可是在7.50元起步的。鞍钢成为大牛股的第七个条件马马虎虎满足。呵呵，说实话有点勉强。   当时的四川长虹也就是全部满足了上面的六个条件。也就是说，目前的鞍钢条件几乎是和当年的四川长虹一模一样，我在四川长虹上面赚了20倍，时间，三年不到一点。不考虑进进出出增加的利润部分。四川长虹市场价最低估时候的条件是：每股利润大概2.78元，净资产大概7.60元，股价7.50元。后来的四川长虹复权最高价200多元。四川长虹起步的时候市盈率同样地在5倍左右。呵呵，想当年的我窝囊啊！被大户室比我大得多的大户们笑话我是傻瓜，买那样的笨大象？我坚持我的观点不动摇，虽然他们的利润率一度远远地超过我。一年后，我在大户室宣告：谁没买四川长虹就会从这里出去的（几年后的结果也确实是如此）！呵呵，当然，结果是他们继续笑话我，现在好象还是有那样的情况，有人笑话我的笨大象。   当年的四川长虹同样的是大盘股，而且是绝对的高价股，他的竞争对手也是上海在全国市场如日中天的600637，上广电。是不是巧合？目前鞍钢的竞争对手是上海的宝钢。