任务描述
无收益资产是指在远期到期前,不产生现金流的资产,如贴现债券。
无收益资产远期合约价值等于资产现货价格与交割价格现值的差额,如下图所示。
S为资产现货价格,K为远期合约的交割价格,r为无风险年利率,T为远期合约的到货时间,t是现在的时间,T-t代表远期合约距离到期时间的剩余时间,均以年为单位,
例如,6个月期的无风险年利率为4.17%。市场上正在交易一份标的证券为一年期贴现债券、剩余期限为6个月的远期合约多头,其交割价格为970元,该债券的现价为960元。其远期价值为
S=960,K=970,r=4.17%,T-t=0.5
该远期合约多头的远期价值为:
输入现货价格,交割价格,利率和剩余时间(月数),输出其远期价值
提示:math库中计算e指数的函数是exp(n)
测试说明
平台会对你编写的代码进行测试:
测试输入:
现货价格960
交割价格970
利率0.0417
剩余时间6
预期输出:
10.02
即使前路茫茫无尽,但我的双手依然怀抱着光明。
开始你的任务吧,祝你成功!
s=eval(input("现货价格"))
k=eval(input("远期价格"))
r=eval(input("利率"))
t=eval(input("剩余时间"))
#代码开始
#代码结束
print("远期价值{:.2f}".format(f))
答案
import math
s = eval(input("现货价格"))
k = eval(input("远期价格"))
r = eval(input("利率"))
t = eval(input("剩余时间"))
# 转换剩余时间为年
time_in_years = t / 12
# 计算远期合约价值
f = s - k * math.exp(-r * time_in_years)
print("远期价值{:.2f}".format(f))
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