我理解的一点股票技术分析

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虽然在股票上赔了一点钱，但是对里面的一套理论体系很好奇。就研究了下，现在慢慢了有的自己的买卖原则。依靠自己的原则去选股票，寻找买点，卖点，控制仓位。技术理论很复杂，很难都研究清楚。目前比较关注的是成交量，均线，布林线，试着去波段操作。每个人都有自己的操作原则，好用就可以。总结了一些技术分析的东西，慢慢的构建自己的体系。不管赔钱还是赚钱，股市还是能给自己一个非常好的观察人和事的角度，收获不少。

一.概述
二.技术分析理论
三.K线图
四.技术线形指标
五.技术公司指标
六.财务公司指标.

一. 概述
1.市场行为涵盖一切信息，价格沿趋势移动，历史会重演
2.指标派(线型指标)，切线派(压力线，支撑线，趋势线，通道线)，形态学派(M头，W底，头肩底)，K线派，波浪派(上升5浪，下跌3浪)，
3.大周期，小周期隔三倍(5,15分钟),

二. 技术分析理论
1.道氏理论
基本趋势(持续一年，20%，多头空头市场)，次级修正趋势（3周或数月，与基本相反，基本的1/3到2/3），短期趋势（6天内）
2.波浪理论
一个循环分推动浪(与大市一致)5浪，调整浪3浪。
3.随机漫步理论
4.成长周期理论
5.信心理论
6.股票价值理论
7.证券市场分析轮
供求关系，基本分析，技术分析
8.亚当理论
9.相反理论
好友指数，市场情绪指标
10.黄金分割理论
0.618,0.382，峰位或底位。
11.趋势理论
支撑线，压力线，通道线，扇形线（趋势反转信号），速度线（判断暂时还是长久突破），斐波那契扇形线，斐波那契弧形线，线性回归带，百分比线
趋势线：上升趋势线，连接各波动低点，跌破时，出货讯号，成为后期回升阻力。下降趋势线连接各波动高点，跌破时，入货讯号，成为后期回落支撑。

三. K线图
1.K阳线
包含极阳线，小阳线，上吊阳线，下影阳线，光头阳线，光脚阳线，上影阳线，光头光脚阳线等。
2.K阴线。
包含极阴线，中阴线，光脚阴线，光头阴线，下影阴线，光头光脚阴线，上影阴线，
3.K十字线
包含十字线，倒丁字线，丁字线，同时线。
4.单日K线图
包含长阳线，长阴线，十字线，纺锤线，上吊线，流星线等。
5.双日K线图
包含乌云盖顶，雨过天晴，阳包阴，阴包阳，蛇吞象，功能性缺口和普通缺口等。
6.三日和多日K线图
包含黄昏星，晨星，红三兵，黑三鸦，上升三部曲，下降三部曲，圆弧顶，圆弧底

四. 技术线形指标
分为趋势型:
移动平均线MA，振动升降指标ASI，DMA平均线差，动向指数DMI，指数平均数EXPMA，平滑异同移动平均线MACD，梅斯线MASS，抛物线转向SAR，三重指数平滑移动平均TRIX，布林线BOLL，瀑布线，佳庆变异率VCI，十字过滤线VHF，宝塔线TOW，均量线超买超卖型:
威廉指标%R，顺势指标CCI，区间震荡线DPO，随机指数KDJ，资金流量指标MFI，动量线MOM，心理线PSY，变动率指标ROC，相对强弱指数RSI，终极指标UOS
支撑压力型:
MIKE，逆势操作系统CDP
能量型:
人气和意愿指标(AR、BR、CR)，简易波动指标EMV，负量指标NVI，能量潮OBV，正量指标PVI，指数点成交值TAPI,成交量比率VR，威廉变异离散量WVAD，佳庆指标CHAIKIN，成交笔数分析，逆时钟曲线
股市大势型:

绝对广量指标ABI，腾落指数ADL，涨跌比率ADR，阿姆氏指标ARMS，广量冲力指标BTI，麦克连指标MCL，麦氏综合指标MSI，超买超卖指标OBOS，指数平滑广量指标STIX.

详细公司如下：

(1).趋势型-移动平均线MA
若干天股票收盘价累加除以天数得到MA。短期10日均线，中期30日或13周，长期26周。均线代表股价趋势，但有滞后性，起支撑线和压力线的作用。股价由下向上突破均线，是买进讯号。股价由上向下触及均线后反弹，是买进讯号。可以把短期均线作为股价，长期均线作为MA参考。
可以参考葛兰碧移动平均线八大法则。
(2)趋势型-平滑异同移动平均线MACD
具体计算公式及例子如下：
平滑系数=2/(周期单位数+1)
EMA=平滑系数x(今天收盘指数--昨天的指数均值)
EMA（12）= 前一日EMA（12）×11/13＋(今日收盘价-昨日指数均值)×2/13
EMA（26）= 前一日EMA（26）×25/27＋(今日收盘价-昨日指数均值)×2/27
DIFF=今日EMA（12）- 今日EMA（26）
DEA（MACD）= 前一日DEA×8/10＋今日DIF×2/10
BAR=2×(DIFF－DEA)这个是柱状值.
运用原则:
a. 当dif和dea都为正时，属多头市场.dif向上突破dea即为买点。此交叉为金叉。
b. 当dif和dea都为负时，属空头市场。dif向下突破dea即可卖出。此为死叉。若dif向上突破dea，是高价位抛售股票者的回补现象，也可看作少数投资者在低价位试探去接手，只适合买入走短线。
c. 当市场是牛皮盘整格局时，股价不上不下，macd买卖讯号不明显，可以运用kdj等其他指标辅助。
d. Bar值得正负变化不是买卖讯号，只是空多头转换，因为它落后于市场。柱状线为绿色，表示趋势向下。红色表示趋势向上。柱状越强，趋势越强。
e. 当dif值和K线背离时，为行情反转信号。
f. Macd属于中长线指标.
(3).超买超卖型-随机指数KDJ
具体计算方式：最好设置5日。
n日RSV=（Cn－Ln）÷（Hn－Ln）×100
Cn为第n日收盘价；Ln为n日内的最低价；Hn为n日内的最高价。
当日K值=2/3×前一日K值+1/3×当日RSV
当日D值=2/3×前一日D值+1/3×当日K值
若无前一日K 值与D值，则可分别用50来代替。
J值=3*当日K值-2*当日D值
以9日为周期的KD线为例，即未成熟随机值，计算公式为
9日RSV=（C－L9）÷（H9－L9）×100
公式中，C为第9日的收盘价；L9为9日内的最低价；H9为9日内的最高价。
K值=2/3×第8日K值+1/3×第9日RSV
D值=2/3×第8日D值+1/3×第9日K值
J值=3*第9日K值-2*第9日D值
若无前一日K值与D值，则可以分别用50代替。
运用原则:
a. K值在80以上，D值在70以上为超买标准。K值在20一下，D值在30以下为超卖标准。
b. 股价一峰比一峰高，随机指数确一峰比一峰低时，或者股价一底比一底底，随机指数确一底比一底高时，为背驰现象。一般为转势信号。表明中期或者短期已到顶或者见底，是正确的买卖时机。股价创新高，KD没新高，顶背离卖出。股价创新低，kd没新低，底背离买入。股价没新高，KD创新高，顶背离卖出。股价没新低，Kd创新低，底背离买入。此时的判断kd必须和前一个高低点判断，不能跨越。
c. 当K值大于D值时，当前为向上涨势，因此K线从下向上突破D线时是买进讯号，为金叉。反之，当D值大于K值，当前趋势向下跌落。K线从上向下突破D线时是卖出信号，为死叉。金叉时位置越在超卖区位置越好。K线在D线已经向上抬头时才交叉，比D在下降时交叉更可靠，此为右侧相交原则.右侧是指交叉点在Kd线低点的右侧。
d. J值大于100为超买，小于10为超卖。J值大于90超过5天时为短期头部。小于10数天时为短期底部。

五. 技术公司指标

1. 成交量
价增量增，价跌量减是一般原则。
(1).量增价平
如果出现在高位区域，股价出现冲高回落，说明获利回吐盘严重，可能是庄家在出货。如果出现在低位区域，表明有新的庄家在打压建仓。
(2).量缩价涨
这种背离多出现在上升行情的末期。偶尔出现在下跌行情的反弹中，但没有成交量配合，无源之水，很快会结束反弹行情。长期下跌之后的量缩价涨表明主力高度控盘，一点点成交量就封住涨停，往往预示着股价后期会出现大涨。
(3).量增价跌.
高位区域出现此情况，股价一般会高开低走，或者冲高回落，这是股价反转下跌，纷纷抛售的信号。如果是在长时间下跌和底部长时间盘整后，说明主力在吸货，是底部买入信号。
(4).量平价涨.
如果出现在股价长期筑底之后，说明主力庄家持仓量较重，流通筹码少，庄家操作目标位置较高，股票会有较大升幅。
(5).量平价跌.
继续卖出的信号.
(6).量缩价平.
警戒信号。股价经过长期大幅上涨之后，此时突发巨量天量拉出大阳大阴线，应果断出货。
(7).天量天价
经过一段时间大幅上涨之后，高位区域出现天量天价，预示股价即将见顶，下跌即将开始。

2. 市净率PB

股价/账面价值.代表是每股的净资产。越小越好。小于1，就是公司现在资产卖了，可以以目前价格买所有股票，很少有这种情况，股票低估了，可以买。

3. 市盈率PE

股价/每股税后利润.代表公司未来的利润。通过现金流正常计算的PE越高，代表公司盈利越好。参照银行每年10%的增长，10年收回成本，所以10倍PE内合适，PE大于10就是高估了。百度腾讯阿里级别30倍的PE，合理每年30%的增长。每年100%的增长，就是100的PE，大于100就高估了。

4. 委比

(委托买-委托卖)/总手数，代表短期的买卖强弱。为负数，说明卖盘大。正数，说明买盘大。

5. 内盘

以买入价成交，代表抛盘活跃。

6. 外盘

以卖出价成交，代表买盘活跃。

7. 现手

最近的一笔成交量。