港联证券|AI算力带动PCB需求增长，业绩高增长概念股出炉

全球PCB市场规划安稳增加，估计2022-2026年复合年均增加率超5%。

 

AI大牛股算力租借事务有序进行

AI大牛股鸿博股份昨日晚间发布了深交所重视函回复公告。此前，6月20日，深交所向鸿博股份下发重视函，要求公司就与英伟达协作、对外供给的算力服务、是否有人才储藏等细节予以阐明。

香港港联证券有限公司（glzq22.com）成立于2021年1月份，注册号G30108363；公司的前身是香港联合交易所旗下子公司港联信科金融服务有限公司，根据市场发展需求于2021年转型为36类证券金融服务有限公司，致力于股票领域的核心技术突破以及股票交易技术和产业融合，通过本平台客户的炒股资金可放大1-10倍 ，最高可获得500万元操盘资金，围绕金融产业上下游，发展包括A股，美股，港股，期货资产交易、资产安全、自有资金投资、孵化、数字资产研究等多业务板块，先后投资100+上下游企业，已形成全面的全球股票经济产业生态体系，港联证券的股票交易规模已全球领先，为超过30+国家的百万级用户提供安全、可信赖的A股投资服务。专注于证券期货的互联网金融信息服务，体验至上、用户第一”的理念，我们坚守合规底线，科学经营风险，有效管理风险，实现公司长期、可持续发展。

一直以来，鸿博股份与英伟达的协作颇受市场重视。依据鸿博股份和英伟达等达成的协议，鸿博股份将通过本身或工业基金在三年内为赋能中心投入不低于人民币3亿元建造运营资金，用于支持赋能中心和英博数科进行AI智算中心及AI研制赋能服务各项设施的建造及运营。乘上该协作协议的“东风”，本年以来，公司股价连续攀涨，股价上涨最高明5倍。

回复公告显示，鸿博股份称现在仅了解公司所触及的与英伟达协作事务中各方的权利与责任，不了解英伟达与其他公司的协作内容及形式，故无法阐明其间是否存在差异及差异化程度。

公司日前发表的在手订单全部已签署正式合同，合同里没有明确合同金额。公司依照合同最高上限执行进行测算，合同金额没有到达硬性发表标准，不存在重大合同未发表情形。

公司表明，算力租借事务2023年5月共发生项目收入75.47万元，项目毛利12.51万元。到现在，子公司英博数科拥有AI算力超越300P，且全部投入商业租借与项目研制。公司依据市场反应持续投资扩建智算中心，扩容设备现在到货情况安稳，运维团队中心负责人已到位，运营团队均已经完结并通过英伟达DGX专业培训，英伟达也将依照协议约定为智算中心供给NVPS（英伟达专业服务），保证与公司团队人员为客户供给安稳的算力服务及毛病呼应。

公司现在算力租借事务开展符合预期，相关客户均已签署协作协议，租借事务规划、设备到货情况、人才建造储藏有序进行，不触及夸张性描述。

AI算力提高带动PCB需求增加

昨日，PCB概念领涨市场，弘信电子20cm涨停，金安国纪、天津普林涨停，温州宏丰、金禄电子、方正科技、景旺电子跟涨。

弘信电子叠加“燧原协作+AI算力服务器+光模块+FPC电路板”多主题，盘后龙虎榜显示当日净买入9477.98万元，其间深股通净买入6850.61万元，小鳄鱼专用席位东方证券上海浦东新区源深路证券营业部净买入6209.35万元。

PCB板块大涨主要逻辑是AI对算力需求提高，带动交换机持续升级；交换机领域对PCB要求更高，比方400G交换机用PCB已采用28层M7资料PCB，而800G交换机对PCB要求更高。

依据Prismark数据显示，现在全球PCB市场规划安稳增加，估计2026年全球产值到达1016亿美元，2022-2026年复合年均增加率超5%。

PCB中心资料市场规划将超700亿元

PCB需求增加，那么制作PCB的中心资料覆铜板，显得格外重要。作为覆铜板龙头的金安国纪，昨日开盘后迅速拉涨停。公司是专心于电子职业基础资料覆铜板的研制、生产和出售的高新技能企业，现在拥有年产3060万张覆铜板的才能，规划国内职业排名第二位。

覆铜板是专用于PCB制造的特别层压板，担负着PCB导电、绝缘、支撑三大功能，是制作PCB的中心资料，与电子元器件等进行外表贴装后，被广泛应用于计算机、通讯、航空航天等很多领域。

依据中商工业研究院资料显示，我国大陆地区覆铜板产值占全球覆铜板产值的比例持续提高，我国大陆逐步成为全球覆铜板制造中心。2018年以来，我国覆铜板市场规划整体出现逐年攀升趋势，2022年市场规划694亿元，估计2023年我国覆铜板市场规划将到达712亿元。

5股全年成绩有望翻倍

PCB板块个股本年以来均匀累计涨幅34.09%，本川智能、弘信电子、沪电股份股价翻倍，别离大涨121.14%、106.46%、102.09%。

资金方面，7月以来，沪电股份、生益科技别离获主力净买入7.68亿元、2.75亿元；景旺电子、胜宏科技也有超5000万元以上的净买入。

依据2家及以上组织一致预测，博敏电子、南亚新材、生益科技、沪电股份等12股全年净利润有望超20%，其间博敏电子、南亚新材、华正新材、方邦股份、奥士康估计本年成绩有望增加超100%。

近期，多家公司通过公告、互动平台、投资者调研中透露在PCB事务方面的进展。

本川智能近来发布公告称，拟在泰国投资不超越人民币3亿元新建印制电路板（PCB）生产基地，树立海外产品服务供给才能。奥士康有为英伟达和AMD供给相关产品的PCB配套，到2023年第一季度，国外营收占比为64.15%。迅捷兴公司的PCB板可应用于工业机器人等。

6月以来，组织密布调研弘信电子、崇达技能、沪电股份等公司。7月4日，全球PCB龙头沪电股份招待广发基金、易方达基金、博鸿投资等多家组织调研，公司表明已购买位于泰国洛加纳大城工业园区内的面积约20.18万平方米的土地，已发动基建，力争将其完成规划量产的规划，从2025年上半年提前到2024年第四季度。